اثرات استانداردهای حسابداری روی ویژگی های گزارشگری شرکت های خصوصی
چکیده
این مطالعه به بررسی این موضوع می‌پردازد که آیا قانون نوسازی قوانین و مقررات حسابداری آلمان 2009 روی روش‌های گزارشگری و حسابداری شرکت‌های خصوصی آلمان تاثیر گذاشته است. در اصلاح استانداردهای حسابداری آلمان، گزینه‌های متعدد حسابداری حذف شدند، چند قانون حسابداری از IFRS به GAAP آلمان با مقداری اصلاحات منتقل شدند، و الزامات افشاگری توسعه یافتند. در این تحقیق، تغییرات در گزارشگری مالی و اثرات آن‌ها روی افشاگری‌ها را مورد تجزیه و تحلیل قرار می‌دهیم. از چهار معیار شاخص گزارشگری مالی استفاده می‌کنیم: اقلام تعهدی احتیاطی، همبستگی بین جریان نقدی عملیاتی و اقلام تعهدی، پایداری سود، قابلیت پیش‌بینی سود. نتایج، هیچ گونه تغییری را در هیچ کدام از ویژگی‌های گزارشگری مالی نشان نمی‌دهند. بررسی تطابق افشاگری برای هزینه‌های سرمایه‌گذاری شده توسعه و سایر مقررات، تغییری اساسی را در انطباق نشان می‌دهد.
1. پیشگفتار
قانونگذاران (تنظیم کنندگان) و جامعه حسابداری، دغدغه این را دارند که به منظور دستیابی به اهداف گزارشگری مالی، استاندارهای حسابداری چگونه باید طراحی و اصلاح شوند. فر ض می‌شود که استانداردهای با کیفیت بالاتر حسابداری، کیفیت گزارشگری شرکت‌ها را تحت تاثیر قرار می‌دهند و ارزش بیشتری برای کاربران صورت‌های مالی دارند. تنظیم کننده آلمانی، با تصویب قانون نوسازی قوانین و مقررات حسابداری در سال 2009 در اقدامی برای سازگاری بیشتر GAAP آلمان با IFRS و در نتیجه بهبود اطلاعات فراهم شده در صورت‌های مالی آلمان، تاثیر فزاینده استانداردهای حسابداری بین‌المللی را تایید کرد. به ویژه، نوسازی قوانین ملی حسابداری باید منجر به مجموعه‌ای از قوانین شود که با استانداردهای حسابداری بین‌المللی سازگاری داشته باشند اما برای مدیریت در عمل، مقرون به صرفه‌تر و ساده‌تر باشند (RegE BilMoG 2008).
این مطالعه، تغییرات اصلی در قوانین حسابداری و الزامات افشاگری قوانین حسابداری آلمان را ارائه می‌دهد و به بررسی اثرات آن‌ها روی ویژگی‌های حسابداری مالی می‌پردازد. از آنجایی که شرکت‌های فهرست نشده و با اندازه متوسط، هدف قانون نوسازی قوانین و مقررات حسابداری آلمان هستند، تمرکز این بررسی روی صورت‌های مالی تلفیقی شرکت‌های خصوصی است. با این حال، برای حذف این احتمال که اثرات ماکرو-اقتصادی (اقتصاد کلان)، نتایج ما را تحت تاثیر قرار می‌دهند، ما شرکت‌های خصوصی را به عنوان گروه کنترلی شامل می‌کنیم که صورت‌های مالی خود را تحت IFRS آشکار می‌کنند. بدون داده‌های بازار در گروه آزمایش (درمان) خود، معیارهای ویژگی‌های گزارشگری نشان دهنده معیارهای مبتنی بر حسابداری هستند که تنها با استفاده از داده‌های صورت‌های مالی محاسبه می‌شوند. از چند معیار شاخص حسابداری مالی مبتنی بر حسابداری استفاده می‌کنیم که پیش از این در تحقیقات گذشته پیاده‌سازی شده‌اند و آزمایش می‌کنیم که آیا استفاده از قانون نوسازی قوانین و مقررات حسابداری آلمان روی این معیارها تاثیر داشته است. همه شرکت‌های آلمانی ملزم به استفاده از استانداردهای جدید حسابداری در سال مالی 2000 شدند. با این حال، تنظیم کننده (قانون‌گذار)، استفاده داوطلبانه زودتر از موعد آن‌ها را در سال 2009 مجاز کرد.
Abstract
This study investigates whether the 2009 German Accounting Law Modernization Act has affected the reporting and accounting practices of German private firms. In reforming German accounting standards, numerous accounting options were deleted, several accounting rules were transferred from IFRS to German GAAP with some modifications, and disclosure requirements were extended. In our analysis, we examine the changes in financial reporting and their effects on disclosures. We use four financial reporting property measures: discretionary accruals, the correlation between operating cash flow and accruals, the persistence of earnings, and the predictability of earnings. The results reveal no change across all financial reporting properties. Examining disclosure compliance for capitalized development costs and other provisions reveals substantial variation in compliance.
1 Introduction
Regulators and the accounting community are concerned with how accounting standards should be designed or changed to achieve financial reporting objectives. Higher quality accounting standards are supposed to positively affect firms’ reporting quality and to be of greater value to users of financial statements. The German regulator implicitly acknowledged the growing influence of international accounting standards by enacting the German Accounting Law Modernization Act in 2009 in an attempt to make German GAAP align more closely with IFRS and to improve the information provided in German financial statements as a result. Specifically, modernizing national accounting law should result in a set of rules that is on par with international accounting standards, but more cost-effective and simpler to manage in practice (RegE BilMoG 2008).
This study presents the main changes in the accounting rules and disclosure requirements of German accounting law and examines their effects on financial accounting properties. As medium-sized non-listed companies were a target of the German Accounting Law Modernization Act, this investigation focuses on the consolidated financial statements of private firms. However, to exclude the possibility that macroeconomic effects are driving our results, we include as a control group private firms that release their financial statements under IFRS. With no capital market data in our treatment group, measures of reporting properties represent accounting-based measures, which are calculated using only financial statement data. We employ several accounting-based financial accounting property measures that have previously been implemented in prior research and test whether adopting the German Accounting Law Modernization Act had an impact on these measures. All German firms were required to adopt the new accounting standards in the fiscal year 2010. However, the regulator allowed early adoption in 2009 on a voluntary basis.
چکیده
1. پیشگفتار
2. تغییرات در GAAP آلمان که توسط قانون نوسازی قوانین و مقررات حسابداری آلمان تصویب شده است
3. طرح تحقیق
4. انتخاب نمونه و آمار
5. نتایج تجربی
5.1. نتایج رگرسیون مرحله اول
5.2. نتایج تجزیه و تحلیل اصلی
5.3. زیرنمونه متقاضیان داوطلبانه
5.4. زیرنمونه شرکت‌هایی که هزینه‌های تحقیق و توسعه را سرمایه‌گذاری می‌کنند
5.5. زیرنمونه شرکت‌های تصادفی با سایر تدارکات
6. نتیجه‌گیری‌ها و محدودیت‌ها
Abstract
1 Introduction
2 Changes in German GAAP enacted by the German Accounting Law Modernization Act
3 Research design
4 Sample selection and statistics
5 Empirical results
5.1 Results of the first-stage regression
5.2 Results of the main analysis
5.3 Subsample of voluntary adopters
5.4 Subsample of firms capitalizing R&D costs
5.5 Subsample of random firms with other provisions
6 Conclusions and limitations
- ترجمه فارسی مقاله با فرمت ورد (word) با قابلیت ویرایش، بدون آرم سایت ای ترجمه
- ترجمه فارسی مقاله با فرمت pdf، بدون آرم سایت ای ترجمه