نزدیکی جغرافیایی حسابرس و مشتری و به موقع بودن گزارش حسابرسی
چکیده
در حالی که سرمایه گذاران و قانون گذاران برای انتشار به موقع اطلاعات مالی حسابرسی ارزش قایل هستند، تغییرات اخیر در محیط نظارتی، مشکل فراهم کردن به موقع اطلاعات مالی را افزایش داده است. در این مقاله ما ارتباط بین نزدیکی جغرافیایی حسابرس و مشتری و تاخیر گزارش حسابرسی خارجی را بررسی می کنیم، زیرا شناسایی عواملی که بر تاخیر حسابرسی تاثیر می گذارند هنوز یک مساله مهم است. ما شواهدی قوی مبنی بر این می یابیم که گزارشات حسابرسی برای حسابرسان و مشتریانِ نزدیک از نظر جغرافیایی، به موقع تر می باشند. علاوه بر این، نشان می دهیم که بهبود در گزارش حسابرسی به موقع برای پرونده دارهای غیر شتاب دهنده نسبت به پرونده دارهای شتاب دهنده چشمگیرتر است. این نتایج در برابر کنترلهای سوگیری خودگزین بالقوه، استوار هستند.
۱. مقدمه
به موقع بودن اطلاعات یک کیفیت مهم در ارزیابی سودمندی گزارش های مالی حسابرسی شده است و نگرانی دیرینه قانون گذاران، سهامداران، تحلیلگران، مدیران، و حسابرسان بوده است. پژوهش موجود یک واکنش بازاری تشدید شده را به گزارشات مالی حسابرسی شده (چمبرز و پنمن، ۱۹۸۴)، و جریمه ها برای شرکت های دارنده گزارشات مالی حسابرسی شده تاخیردار (به عنوان مثال آلفورد، جونز و زیمیاوکی، ۱۹۹۴؛ بارتوف و کنچیچکی، ۲۰۱۷؛ گریفین، ۲۰۰۳)، مستند سازی می نماید. نگرانی قانون گذاران در این مورد که سرمایه گذاران به گزارشات مالی به موقع دسترسی دارند در طرح های ابتکاری از قبیل نهاد EDGAR (جمع آوری، تحلیل و بازیابی داده الکترونیکی)، تسریع موعدهای مقرر ثبت 10-K/10-Q برای شرکت های بزرگتر و اتخاذ XBRL (زبان توسعه پذیر گزارشگری تجاری) منعکس گشته اند. از آنجایی که به موقع بودن صورت های مالی حسابرسی شده، تابعی از بهنگام بودن گزارش حسابرسی است، بهبود در به موقع بودن گزارش حسابرسی می تواند تاثیر قابل توجهی بر به موقع بودن گزارش های مالی حسابرسی داشته باشد. با این حال تغییرات اخیر در محیط گزارش دهی قانونی و شرکتی، دشواری ارائه گزارشهای مالی حسابرسی شده به موقع را افزایش داده است (برانسون، هوگان، جانسون، و رامش، ۲۰۱۱؛ كريشنان و یانگ، ۲۰۰۹)، بنابراین برجستگی پژوهش شناسایی کننده عواملی که یر به موقع بودن گزارش حسابرسی تاثیر می گذارند را افزایش می دهد.
ABSTRACT
While investors and regulators value the timely release of audited financial information, recent changes in the regulatory environment have increased the difficulty of providing timely audited financial information. In this paper we examine the association between auditor-client geographic proximity and external audit report delay, since identifying the factors that influence audit delay remains an important issue. We find strong evidence that audit reports are more timely for geographically proximate auditors and clients. Further, we show that the improvement in audit report timeliness is more pronounced for non-accelerated filers relative to accelerated filers. These results are robust to controls for potential self-selection bias.
1. Introduction
Information timeliness is an important quality in assessing the usefulness of audited financial reports and has been a longstanding concern of regulators, shareholders, analysts, managers, and auditors. The extant research documents a heightened market reaction to timely audited financial reports (Chambers & Penman, 1984), and penalties for firms with late audited financial reports (e.g.Alford, Jones, & Zmijewski, 1994; Bartov & Konchitchki, 2017; Griffin, 2003). Regulators' concerns that investors have access to timely financial reports are reflected in initiatives such as the institution of EDGAR, the acceleration of 10-K/10-Q filing deadlines for larger companies, and the adoption of XBRL. Since the timeliness of audited financial statements is a function of the timeliness of the audit report, improvements in audit report timeliness could have a significant impact on the timeliness of audited financial reports. However, recent changes in the regulatory and corporate reporting environment have increased the difficulty of providing timely audited financial reports (Bronson, Hogan, Johnson, & Ramesh, 2011; Krishnan & Yang, 2009), therefore increasing the salience of research identifying the factors that affect audit report timeliness
چکیده
۱. مقدمه
۲. پیش زمینه و توسعه فرضیات
۲.۱. نزدیکی جغرافیایی حسابرس و مشتری و به موقع بودن گزارش حسابرسی
۲.۲. تغییرات قانونی
۳. طراحی پژوهش و انتخاب نمونه
۳.۱. نزدیکی جغرافیایی حسابرس و مشتری و به موقع بودن گزارش حسابرسی
۳.۲. تغییرات قانونی
۳.۳. کنترل برای سوگیری های خودگزین و تخمین های اقتصاد سنجی
۳.۴. نمونه
۴. نتایج تجربی
۴.۱. آمار توصیفی
۴.۲. نزدیکی جغرافیایی حسابرس و مشتری و به موقع بودن گزارش حسابرسی
۴.۳. تغییرات قانونی
۵. تحلیل اضافی: تاخیر ثبت 10-K
۶. نتیجه گیری
ABSTRACT
1. Introduction
2. Background and hypothesis development
2.1. Auditor-client geographic proximity and audit report timeliness
2.2. Legislative changes
3. Research design and sample selection
3.1. Auditor-client geographic proximity and audit report timeliness
3.2. Legislative changes
3.3. Control for self-selection bias and econometric estimations
3.4. Sample
4. Empirical results
4.1. Descriptive statistics
4.2. Auditor-client geographic proximity and audit report timeliness
4.3. Legislative changes
5. Additional analysis: 10-K filing delay
6. Conclusion
- ترجمه فارسی مقاله با فرمت ورد (word) با قابلیت ویرایش، بدون آرم سایت ای ترجمه
- ترجمه فارسی مقاله با فرمت pdf، بدون آرم سایت ای ترجمه