مدیریت درآمدها از طریق ذخایر مالیاتی و خدمات مالیاتی ارائه شده توسط حسابرسان
چکیده
این پژوهش بررسی می کند که آیا شرکت همچنان از ذخایر مالیاتی برای دستیابی به اهداف گزارشگری مالی در دورۀ پس از FIN 48 و از تأثیر خدمات مالیاتی ارائه شده توسط حسابرسان روی مدیریت سودها از طریق ذخایر مالیاتی استفاده می کنند. سه نوع انگیزۀ موجود در مدیریت سودها در این پژوهش مورد بررسی قرار گرفته: کم و زیاد کردن پیش بینی های اجماع، هموارسازی سود و پذیرش earnins bath. تجزیه و تحلیل شواهد نشان می دهد که تنها شرکت هایی که بزرگ نیستند ذخایر مالیاتی را دست کاری کنند تا پیش بینی های موجود در دورۀ پس از FIN 48 را ملاقات کنند یا بر آنها غلبه کنند؛ با این حال، ذخایر مالیاتی هنوز مورد استفادۀ شرکت های بزرگ و غیر بزرگ قرار می گیرند تا سودها را هموار کنند. علاوه بر این، شواهد ارائه شده نشان می دهند که حسابرسی که خدمات مالیاتی بیشتری فراهم می کند، هموارسازی سودهای شرکت های بزرگ را در دوره post-FIN 48 و کاربرد نقص استقلال را آسان می کند. اما این رفتار در شرکت های غیربزرگ وجود ندارد، مسلماً به خاطر این است که حسابرس برای مشتریانی که اهمیت کمتری دارند، با استقلال سازش نمی کند.
1- مقدمه
برای پیگیری برنامه ریزی مالیاتی مؤثرتر، همۀ شرکت ها جایگاه های مالیاتی خاصی را اتخاذ می کنند. اعتبار این جایگاه ها موضوع چالش های مقامات مالیاتی است. ذخایر مالیاتی برآورد مدیریت را از پتانسیل پرداخت های مالیاتی آینده برای این جایگاه های مالیاتی نشان می دهد، اگر آنها با مقامات مالیاتی ارزیابی شوند. به خاطر پیچیدگی و عدم قطعیت جایگاه های مالیاتی، مقدار قابل توجهی از قضاوت ها و اختیارات مدیریتی مشمول برآورد ذخایر مالیاتی می شود. پیشینۀ مرتبط به مدیریت سودها ذخایر مالیاتی را به عنوان یکی از سه حساب مالیاتی اصلی تعیین می-کند که مدیران آن را برای دست یابی به اهداف گزارشگری مالی مشخص دست کاری می کنند (گراهام، رادی و شاکلفورد، 2012) (نکته 1). با این حال، شماره تفسیر مالی (FIN) 48، حسابداری برای عدم اطمینان در مالیات بر درآمد (FASB 2006)، می تواند به طور قابل توجهی چشم انداز را تغییر دهد. نه تنها FIN 48 فرایند تشخیص و اندازه گیری ذخایر مالیاتی را استانداردسازی می کند (از نظر رسمی در FIN 48 مزایای مالیاتی مشخص نشده (UTB) نامیده می شود)، بلکه به افشای صریح ذخایر مالیانی نیاز دارد. استانداردهای محکم تر در FIN 48 می تواند بصیرت مدیران را در ذخایر مالیاتی محدود کند، درحالی که افشای صریح ذخایر مالیاتی می-تواند تقارن اطلاعات را در ذخایر مالیاتی کاهش دهد، و بررسی دقیق حسابرسی مالیاتی و نظارت حسابرسان مستقل را افزایش دهد. سؤالی که طبیعتاً مطرح می شود این است که آیا FIN 48 پتانسیل مهار مدیران از دست کاری درآمدها از طریق ذخایر مالیاتی را دارد. به ویژه، دو سؤال مرتبط در این پژوهش بررسی می شود: (1) آیا شرکت ها مدیریت سودها را از طریق ذخایر مالیاتی در دورۀ پس از FIN 48 ادامه می دهند و (2) آیا ذخایر مالیاتی فراهم شده توسط حسابرسان (ATS) از طریق ذخایر مالیاتی بر رفتار مدیریت سود تأثیر می گذارد؟
Abstract
This study investigates whether firms continue to use tax reserves to achieve financial reporting objectives in the post-FIN 48 period and the effect of auditor-provided tax services on earnings management through tax reserves. Three types of earnings management incentives are considered in this study: meeting or beating the consensus forecasts, income smoothing, and taking an “earnings bath.” The analyses yield evidence that only non-large firms manipulate tax reserves to meet/beat earnings forecast in the post-FIN 48 period; however, tax reserves are still utilized by both large and non-large firms to smooth earnings. Moreover, evidence is provided that the auditor who provides more tax services facilitates large firms’ earnings smoothing in the post-FIN 48 period, implying independence impairment. But this behavior does not exist within non-large firms, arguably because the auditor does not compromise independence for less important clients.
1. Introduction
In order to pursue more effective tax planning, all firms take particular tax positions. The validity of these positions is subject to challenges from tax authorities. Tax reserves represent management's estimation of potential future tax payments for such tax positions if they are examined by tax authorities. A substantial amount of managerial judgment and discretion is involved in estimating the tax reserve due to the complexity and uncertainty associated with tax positions. The literature on earnings management identifies the tax reserve as one of the three main tax accounts that managers would manipulate to achieve certain financial reporting objectives (Graham, Raedy, & Shackelford, 2012) (Note 1). However, Financial Interpretation No. (FIN) 48, Accounting for Uncertainty in Income Taxes (FASB 2006), could significantly change the landscape. FIN 48 not only standardizes the process of recognizing and measuring tax reserves (officially called unrecognized tax benefits (UTB) in FIN 48) but also requires explicit disclosure of tax reserves. Tighter standards in FIN 48 could limit managers' discretion in tax reserves, while explicit disclosures of tax reserves could decrease information asymmetry in tax reserves, and increase tax audit scrutiny and independent auditors' monitoring. A question arises naturally about whether FIN 48 has the potential to restrain managers from manipulating earnings through tax reserves. Specifically, two related questions are examined in this study: (1) Do firms continue managing earnings through tax reserves in the post-FIN 48 period a
چکیده
1- مقدمه
2- زمینه و توسعه فرضیات
2-1 مدیریت سود از طریق ذخایر مالیاتی در دوره پس از FIN 48
2-2 خدمات مالیاتی ارائه شده توسط حسابرس و مدیریت سود از طریق ذخایر مالیاتی
3- روش شناسی
3-1 مشخصات تجربی برای فرضیه 1 و 2
3-2 مشخصه های تجربی برای فرضیه 3
3-3 انتخاب نمونه و آمار توصیفی
4- نتایج و بحث رگرسیون
4-1 نتایج رگرسیون
4-2 بحث
4-3 استحکام بررسی ها
5- نتیجه گیری
Abstract
1. Introduction
2. Background and Hypotheses Development
2.1 Earning Management through Tax Reserves in the Post-FIN 48 Period
2.2 Auditor-Provided Tax Services and Earnings Management through Tax Reserves
3. Methodology
3.1 Empirical Specification for H1 and H2
3.2 Empirical Specification for H3
3.3 Sample Selection and Descriptive Statistics
4. Regression Results and Discussion
4.1 Regression Results
4.2 Discussion
4.3 Robustness Checks
5. Conclusion
- ترجمه فارسی مقاله با فرمت ورد (word) با قابلیت ویرایش، بدون آرم سایت ای ترجمه
- ترجمه فارسی مقاله با فرمت pdf، بدون آرم سایت ای ترجمه