اثرات شوک انرژی بر روی رشد بهره وری و قیمت محصولات کشاورزی در ایالات متحده
چکیده
ما به بررسی اثرات شوک قیمت انرزی بر روی رشد بهره وری و نوسان قیمت محصولات کشاورزی در ایالات متحده با توسعه یک مدل مدل اتورگرسیون برداری ساختاری می پردازیم. ما از داده های سالانه تاریخی قیمت واقعی بنزین ایالات متحده، بهره وری عامل کل کشاورزی(tfp)، تولید ناخالص داخلی واقعی، صادرات کشاورزی واقعی و قیمت واقعی محصولات کشاورزی از 1948 تا 2011 برای براورد مدل استفاده می کنیم. نتایج نشان می دهد که شوک قیمت انرژی دارای تاثیری منفی بر روی رشد بهره وری در کوتاه مدت است( 1 سال). شوک قیمت انرژی و شوک بهره وری کشاورزی هر کدام حدود 10 درصد نوسان قیمت محصولات کشاورزی امریکا را شامل می شود و سهم شوک بهره وری اندکی بیشتر است. با این حال، تاثیر قیمت های انرژی بیش از تاثیر بهره وری کشاورزی در میان مدت است(3 سال). شوک های انرژی با تاثیرات بلند مدت تر، بیشترین تغییرات قیمت محصولات را در بلند مدت توجیه می کند(حدود 15 درصد).
مقدمه
بر طبق گزارش سازمان خوار و بار جهانی سازمان ملل(2012)، شاخص قیمت جهانی سالانه غذا پس از 1996 میلادی، در 2008 به بالاترین میزان خود رسید. در این سال، شاخص قیمت جهانی سالانه غذا به بیش از دو برابر کم ترین مقدار آن در 2002 رسید. اگرچه شاخص قیمت به طور مختصری در 2009 کاهش یافته است، با این حال این شاخص رشد کرده و در 2011 به 2.5 برابر سال 2002 رسید. بر طبق سرویس تحقیقات اقتصادی(ers) وزارت کشاورزی امریکا(usda) قیمت غلات آمریکا از 2.5 برابر سال 2000 در سال 2008 افزایش یافت و قیمت غلات به دو برابر سطح 2000 در همان سال رسید(usda 2013 a). در توضیح و توجیه افزایش قیمت های محصولات کشاورزی، بیشتر توجهات بر عوامل سمت تقاضا نظیر تقاضای روز افزون برای غذا در کشور های در حال توسعه( ابوت و همکاران 2009، هیدی و فان 2008) یا افزایش استفاده از گیاهان زراعی در تولید بیوفیول( سوخت زیستی)( زانگ و همکاران 2009، هرتل و بکمن 2011) متمرکز است. با این حال، عوامل سمت عرضه نظیر تغییرات فنی یا شوک های انرژی توجه زیادی را به خود جلب کرده است. اگرچه برخی از محققان به کاهش نرخ رشد محصولات زراعی یا رشد بهره وری پایین به عنوان عامل اصلی افزایش قیمت های محصولات کشاورزی( بانک جهانی 2007، الستون و همکاران 2009، ابوت همکاران 2009) اشاره کرده اند، بزرگی و دامنه اثرات بهره وری کشاورزی بر روی قیمت محصولات هنوز مشخص نیست.
abstract
We examine the impacts of energy price shocks on U.S. agricultural productivity growth and commodity prices' volatility by developing a structural VAR model. We use historical annual data of real U.S. gasoline prices, agricultural total factor productivity (TFP), real GDP, real agricultural exports, and real agricultural commodity price from 1948 to 2011 to estimate the model. Our results indicate that an energy price shock has a negative impact on productivity growth in the short run (1 year). An energy price shock and an agricultural productivity shock each account for about 10% of U.S. agricultural commodity price volatility with the productivity shock's contribution slightly higher. However, the impact from energy prices outweighs the contribution of agricultural productivity in the medium term (3 years). With more persistent impacts, energy shocks contribute to most (about 15%) of commodity price's variation in the long run.
1. Introduction
According to the Food and Agriculture Organization (FAO) of the United Nations (2012), the annual global food price index1 spiked to a post-1996 high in 2008. That year, the global food price index was more than double its earlier lowest level in 2002. While the price index briefly declined in 2009, it continued to grow and reached 2.5 times its 2002 level in 2011. According to the Economic Research Service (ERS) of the U.S. Department of Agriculture (USDA), the U.S. food grain price increased to 2.5 times its 2000 level in 2008, and the feed grain price doubled its 2000 level over the same time period (USDA, 2013a). In explaining the rise of agricultural commodity prices, most of the attention has focused on demand-side factors, such as growing demand for food in emerging countries (Abbott et al., 2009; Headey and Fan, 2008), or increased use of crops in biofuel production (Zhang et al., 2009; Hertel and Beckman, 2011). However, supply-side factors, such as technical change or energy shocks, have not attracted as much attention. Although some researchers have pointed to a decline in the growth rate of crop yields or a slowing productivity growth as a causal factor behind the rise in agricultural commodity prices (World Bank, 2007; Alston et al., 2009; Abbott et al., 2009), the magnitude of the impacts of agricultural productivity on commodity prices is still unclear.
چکیده
1.مقدمه
2- تجزیه قیمت محصولات و مدل var( اتورگرسیون برداری) ساختاری
3- داده ها
3-1 قیمت های انرژی
3-2 بهره وری کشاورزی امریکا
3-3 صادرات کشاورزی واقعی آمریکا
3-4 تولید ناخالص داخلی واقعی امریکا
3-5 قیمت محصول کشاورزی امریکا
4- نتایج تجربی و بحث ها
4-1 مسیر زمانی شوک های ساختاری تاریخی براورد شده
4-2 پاسخ های پویای قیمت محصول به شوک انرژی، شوک بهره وری و نواوری های دیگر، کدام ها هستند؟
5- نتیجه گیری
Abstract
1. Introduction
2. Decomposition of the commodity price and the structural VAR model
3. Data
3.1. Energy prices
3.2. U.S. agricultural productivity
3.3. U.S. real agricultural exports
3.4. U.S. real GDP
3.5. U.S. agricultural commodity prices
4. Empirical results and discussions
4.1. The time path of the estimated historical structural shocks
4.2. What are the dynamic responses of commodity price to energy shock, productivity shock and other innovations?
4.3. How commodity price fluctuations are explained by an energy price shock, a productivity shock, a global demand shock, and a domestic demand shock
5. Conclusion
- ترجمه فارسی مقاله با فرمت ورد (word) با قابلیت ویرایش، بدون آرم سایت ای ترجمه
- ترجمه فارسی مقاله با فرمت pdf، بدون آرم سایت ای ترجمه