مهارت و کاردانی مالی کمیته حسابرسی، جنسیت و مدیریت درآمد
چکیده
اثربخشی وجود تخصص و مهارت مالی در کمیته حسابرسی ((AC در کاهش مدیریت درآمد، موضوع بسیاری از مطالعات قبلی با یافته های مختلف بوده است. این مقاله نشان می دهد که یافته های آمیخته ممکن است به دلیل مطالعات قبلی، قادر به تمیز بین جنسیت کارشناسان مالی در کمیته حسابرسی (AC) نباشند. ما بررسی می کنیم که چگونه تخصص مالی، با توجه به جنسیت کارشناس مالی، بر مدیریت درآمد تاثیر می گذارد. ما از داده های یک نمونه 5660 تایی از مشاهدات سالیانه یک شرکت ایالات متحده در سال های 2007 تا 2013 استفاده می کنیم که با استفاده از رگرسيون كمترين مربعات توسط شرکت، مورد آنالیز قرار گرفت. نتایج حاکی از آن است که نسبت خبرگی و مهارت مالی در کمیته حسابرسی (AC) و جنسیت، مدیریت سود را کاهش می دهد. ما سپس متخصصان مالی کمیته حسابرسی (AC) را بر اساس جنسیت طبقه بندی کرده و اهمیت جنسیت کارشناس مالی را بررسی خواهیم کرد. نتایج نشان می دهد که نسبت کارشناسان مالی خانم در کمیته حسابرسی (AC)، به طور قابل توجهی با مدیریت درآمد کمتر ارتباط دارد، در حالی که این نسبت در آقایان تاثیر قابل توجهی بر مدیریت درآمد نمی گذارد؛ این بیانگر این است که مطالعات قبلی نشان می دهد که حضور یک متخصص مالی در کمیته حسابرسی (AC) ممکن است تحت تاثیر جنسیت کارشناسان مالی زن قرار گرفته باشد. علاوه بر این، یافته های ما نیز ممکن است بخشی از نتایج متناقض مطالعات پیشین در مورد تاثیر تخصص و مهارت مالی در اثربخشی کمیته حسابرسی (AC) ها را توضیح دهد.
ا. مقدمه
کمیته حسابرسی (کمیته حسابرسی (AC))، نقش کلیدی در نظارت، بازرسی و مشاوره در مدیریت یک سازمان در اجرای سیستم های کنترل حسابداری داخلی و تهیه قطعنامه های مالی دارد (Arun، Almahrog، & Aribi، 2015؛ Bédard & Gendron، 2010؛ Sun؛ لیو، و لان، 2011). طبق نظر Klein (2002)، اعضای کمیته حسابرسی (AC) به طور منظم، در نقش خود به عنوان ناظران فرایند گزارشدهی مالی شرکت، با مدیران و حسابرسان شرکت به منظور بررسی قطعنامه های مالی شرکت، روند حسابرسی و کنترل حسابداری داخلی حضور دارند. برای بهبود اثربخشی رسوایی های حسابداری کمیته حسابرسی (AC)، مانند رسوایی Enron در ایالات متحده، در حال حاضر در بسیاری از کشورها برخی از اعضای کمیته حسابرسی (AC) نیاز به تخصص مالی دارند (Badolato، Donelson & Ege، 2014؛ Bardard & Gendron، 2010؛ کمیته Blue Ribbon ، 1999؛ دفتر حسابداری عمومی، 1991؛ قانون Sarbanes-Oxley، 2002؛ کمیته اسمیت، 2003).
Abstract
The effectiveness of the presence of financial expertise on the audit committee (AC) in reducing earnings management has been the subject of many previous studies with mixed findings. This paper suggests that the mixed findings may be due to prior studies not distinguishing between the genders of the financial experts on the AC. We investigate how financial expertise affects earnings management taking into account the gender of the financial expert. We use the data of a sample of 5660 US firm-year observations from 2007 to 2013 which was analysed using least squares regressions clustering by firm. The results indicate that proportion of financial expertise on the AC and gender reduces earnings management. We then group the AC financial experts by gender, and examine whether the gender of the financial expert matters. The results show that the proportion of female financial experts on the AC is significantly associated with less earnings management while the proportion of male financial experts does not significantly affect earnings management; this suggests that previous studies indicating that the presence of a financial expert on the AC may have been influenced by gender of the female financial experts. Further, our findings may also partly explain the contradictory findings of prior studies on the effect of financial expertise on the ACs effectivness.
1. Introduction
Audit committee (AC) plays a key role in overseeing, monitoring and advising the management of an organization in implementing internal accounting control systems and the preparation of financial statements (Arun, Almahrog, & Aribi, 2015; Bédard & Gendron, 2010; Sun, Liu, & Lan, 2011). According to Klein (2002), in their role as overseers of the firm's financial reporting process, members of the AC meet regularly with the firm's managers and auditors to review the corporation's financial statements, audit process, and internal accounting controls. To improve the effectiveness of the AC following accounting scandals, such as the Enron Scandal in the US, there are now requirements in many countries for some members of the AC to have financial expertise (Badolato, Donelson, & Ege, 2014; Bédard & Gendron, 2010; Blue Ribbon Committee, 1999; General Accounting Office, 1991; Sarbanes-Oxley Act, 2002; Smith Committee, 2003).
چکیده
ا. مقدمه
2. بررسی متون و توسعه فرضیات
2.1 چارچوب نظری
2.2 مطالعات پیشین و توسعه فرضیات
3. روش و داده ها
3.1 داده ها
3.2 برآورد مدیریت درآمد
4. نتایج
4.1 آمار توصیفی
4.2 آنالیز چند متغیره
5. آنالیز استواری
5.1 تعهدات مطابق با عملکرد
5.2 کنترل درونزایی
5.3 کنترل برای مدیران زن
5.4 تغییر به کارشناس مالی زن
6. نتیجه گیری
منابع
Abstract
1. Introduction
2. Literature review and hypotheses development
2.1. Theoretical framework
2.2. Prior studies and hypotheses development
3. Method and data
3.1. Data
3.2. Estimating earnings management
4. Results
4.1. Descriptive statistics
4.2. Multivariate analysis
5. Robustness analyses
5.1. Performance-adjusted accruals
5.2. Controlling for endogeneity
5.3. Controlling for female directors
5.4. Change to female financial expert
6. Conclusion
- ترجمه فارسی مقاله با فرمت ورد (word) با قابلیت ویرایش، بدون آرم سایت ای ترجمه
- ترجمه فارسی مقاله با فرمت pdf، بدون آرم سایت ای ترجمه